Modelamiento econométrico de la dinámica comercial Ecuador–Rusia por medio de Vectores Autorregresivos Ajustados.

Resumen

Se realiza un análisis empírico utilizando el modelo de Vectores Autorregresivos Ajustados. Se construyó una base de datos a partir de información proveniente del Banco Central del Ecuador, referente a exportaciones, importaciones y la inversión extranjera directa de Rusia en Ecuador. Para el procesamiento de esta información se utilizó el software estadístico R. El modelo propone reflejar las características de la dinámica comercial entre Ecuador y Rusia. A través de la prueba Dickey Fuler, se pudo determinar la estacionalidad de la base de datos con dos diferencias y ocho rezagos. Utilizando la prueba de Granger se encontró causalidad entre las exportaciones y el PIB. Los resultados muestran, que la inversión extranjera de Rusia en Ecuador no es estadísticamente significativa para explicar el modelo. Las exportaciones ecuatorianas a Rusia han crecido en un 353 % en el período estudiado. El coeficiente de variación muestra volatilidad tanto en las importaciones como en la inversión extranjera directa desde Rusia. Presentándose en esta última variable datos atípicos. El principal destino de las inversiones rusas en Ecuador es en los sectores de Comercio, Manufactura y Servicios, sin que la misma sea constante o consolidada. De acuerdo al análisis Impulso–Respuesta, efectuado en el modelo y con un nivel de confianza del 95 % se estima, que un impulso negativo en las exportaciones a Rusia afectaría levemente en el PIB del país, a partir del noveno trimestre con signos de recuperación en el décimo. Por otro lado, los trimestres previos no reflejan mayor incidencia estadísticamente significativa.

Palabras clave:

ABSTRACT

An empirical analysis is performed using the Adjusted Autoregressive Vector model. A database was built from information from the Central Bank of Ecuador, referring to exports, imports and foreign direct investment from Russia in Ecuador. For the processing of this information, the statistical software R was used. The model proposes to reflect the characteristics of the commercial dynamics between Ecuador and Russia. Through the Dickey Fuler test, it was possible to determine the seasonality of the database with two differences and eight lags. Using the Granger test, causality was found between exports and GDP. The results show that foreign investment from Russia in Ecuador is not statistically significant to explain the model. Ecuadorian exports to Russia have grown by 353% in the period studied. The coefficient of variation shows volatility in both imports and foreign direct investment from Russia. Presenting in this last variable atypical data. The main destination of Russian investments in Ecuador is in the Commerce, Manufacturing and Services sectors, without it being constant or consolidated. According to the Impulse-Response analysis, carried out in the model and with a confidence level of 95%, it is estimated that a negative impulse in exports to Russia would slightly affect the country's GDP, starting in the ninth quarter with signs of recovery. in the tenth. On the other hand, the previous quarters do not reflect a higher statistically significant incidence.

Keywords:

Exports, economic growth, VAR, foreign direct investment, public policy.